Domstolsafgørelse mod Caroline Ellison og Gary Wang
En amerikansk føderal domstol har afsluttet CFTC‘s sager mod Caroline Ellison og Gary Wang ved at pålægge fem-årige handelsforbud og registreringsforbud på op til ti år. Commodity Futures Trading Commission meddelte den 19. august, at den amerikanske distriktsdomstol for den sydlige distriktsdomstol i New York havde indgået supplerende samtykkeordrer mod Ellison, den tidligere administrerende direktør for Alameda Research, og Wang, som co-fundede Alameda og FTX.
Handels- og registreringsforbud
I henhold til ordrerne skal begge tidligere ledere fortsætte med at hjælpe regulatoren. Ellison må ikke handle i fem år og er udelukket fra at registrere sig hos CFTC i ti år, mens Wang fik et fem-årigt handelsforbud og et otte-årigt registreringsforbud. Restriktionerne træder i kraft fra den 23. december 2022, da retten indgik de indledende samtykkeordrer mod de to.
De tidligere ordrer forbød også permanent Ellison og Wang at overtræde bestemmelserne om svindel i Commodity Exchange Act og relaterede CFTC-regler. Sammen med de supplerende ordrer afslutter de regulatorens håndhævelsesaktioner mod begge tidligere ledere. CFTC søger i øjeblikket ikke restitution, tilbageholdelse eller civile pengebøder fra Ellison og Wang.
Baggrund for sagerne
I sin forklaring af beslutningen pegede agenturet på deres hjælp i efterforskningen, deres samarbejde i tilknyttede procedurer og de finansielle konsekvenser, der blev pålagt gennem den parallelle straffesag. Begge erklærede sig skyldige i flere føderale anklager, herunder sammensværgelse om at begå svindel, i december 2022. Deres straffesager bar også en konfiskationsordre på 11,02 milliarder dollars, som de var solidarisk ansvarlige for, ifølge CFTC.
“Ellison og Wang var seniorledere, der begik svindel hos Alameda og FTX, for hvilken de blev fundet ansvarlige,” sagde CFTC’s håndhævelsesdirektør David I. Miller. “Deres sanktioner afspejler dog deres væsentlige assistance i Kommissionens FTX-relaterede efterforskninger.”
Finansielle retsmidler og samarbejde
Miller sagde, at afgørelsen viste den værdi, som håndhævelsesafdelingen tillagde robust samarbejde. Selvom de finansielle retsmidler adskiller sig fra dem, der oprindeligt blev anmodet om, forhindrer handels- og registreringsrestriktionerne begge tiltalte i at deltage i CFTC-regulerede markeder eller registrere sig hos agenturet i de angivne perioder.
Sagerne begyndte efter FTX kollapsede i november 2022, og CFTC udvidede sin svindelsag mod grundlægger Sam Bankman-Fried og hans virksomheder. I sin ændrede klage fra december 2022 anklagede regulatoren Ellison og Wang for at have deltaget i et skema, der forårsagede tab af mere end 8 milliarder dollars i FTX-kundedeponeringer.
Specifikke anklager mod Ellison og Wang
CFTC anklagede Ellison for svindel og væsentlige misrepræsentationer vedrørende digitale aktiver, mens Wang stod over for en svindelanklage knyttet til deres salg i interstatlig handel. Ellison blev fundet ansvarlig for begge svindelanklager, der var inkluderet i den ændrede klage. Wang blev fundet ansvarlig for den enkeltstående anklage, der blev rejst mod ham.
Ifølge CFTC’s 2022 anklager hjalp Wang med at skabe kode, der gav Alameda en stort set ubegribelig kreditlinje på FTX. Andre undtagelser tillod angiveligt handelsfirmaet at udføre ordrer hurtigere og undgå børsens automatiske likvidationsproces, selv når Alameda manglede penge til at støtte sine positioner.
Konsekvenser og fremtidige retsager
Regulatoren hævdede, at disse funktioner gjorde det muligt for Alameda at trække milliarder af dollars i kundemidler uden at afsløre den særlige behandling for FTX-brugere. FTX havde offentligt repræsenteret, at kundemidler blev opbevaret i sikkerhed og adskilt fra virksomhedens aktiver, men klagen hævdede, at Alameda rutinemæssigt modtog og blandede disse aktiver med sine egne midler.
Efter at være blevet Alamedas eneste administrerende direktør, angiveligt instruerede Ellison firmaet i at bruge milliarder af dollars fra FTX til handel på andre børser og investeringer i digitale aktivvirksomheder. CFTC anklagede hende også for at have afgivet vildledende offentlige udtalelser om adskillelsen mellem FTX og Alameda.
Ellison og Wang anfægtede ikke deres ansvar i henhold til Commodity Exchange Act og CFTC Regulation 180.1. Deres samtykkeordrer fra den 23. december 2022 formaliserede disse fund, mens retten skulle bestemme de resterende sanktioner senere.
De supplerende CFTC-ordrer følger separate straffedomme, der også overvejer, hvor omfattende hver tiltalte hjalp de amerikanske anklagere. Ellison modtog en to-årig fængselsdom i september 2024 efter at have fungeret som en central regeringsvidne ved Bankman-Frieds retssag. Hun rapporterede til føderalt fængsel i Connecticut i november.
Den amerikanske distriktsdommer Lewis Kaplan pålagde fængselstid på trods af, at anklagerne detaljerede Ellisons samarbejde. Ved domsafsigelsen sagde dommeren, at hendes assistance ikke fjernede behovet for at afskrække svindel, ifølge rapporten fra november 2024. Wang undgik en yderligere fængselsstraf.
I november 2024 dømte Kaplan ham til tid tilbragt og tre års overvåget løsladelse, efter at anklagerne beskrev hans hjælp til at spore midler og forklare FTX’s kode og interne finansielle systemer. Retten fandt Wangs samarbejde særligt nyttigt, fordi han havde skrevet dele af børsens software og kunne forklare de privilegier, der blev givet til Alameda.
Aktuelle juridiske krav
Juridiske krav knyttet til FTX har forblevet aktive ud over de straffesager mod dets tidligere ledere. I maj 2026 rapporterede crypto.news, at advokatfirmaet Fenwick & West havde indgået en aftale om at betale 54 millioner dollars for at løse en klassesag anlagt af tidligere FTX-kunder. Den foreslåede forlig krævede stadig domstolsgodkendelse, da det blev annonceret.
Kunderne anklagede Fenwick for at have hjulpet med at etablere virksomhedens og juridiske strukturer, der gjorde det muligt for FTX og Alameda at flytte og blande kundemidler uden tilstrækkelige kontroller. Ifølge indsendelser nævnt i rapporten stolede sagsøgerne delvist på vidnesbyrd fra Ellison, Wang og den tidligere FTX ingeniørdirektør Nishad Singh vedrørende urimelige lån, falske udsagn og håndtering af kundepenge. Singh nåede sin egen supplerende forlig med CFTC i april 2026, hvor han accepterede at betale 3,7 millioner dollars i tilbageholdelse og accepterede et fem-årigt handelsforbud og et otte-årigt registreringsforbud, idet regulatoren også nævnte hans samarbejde med efterforskerne.
